Обзор фондовых рынков | 17.03.20

Американский рынок

Торги на американской фондовой бирже в понедельник завершились обвалом, после решения ФРС США о снижении ставки до околонулевого уровня. Инвесторы опасаются, что новых стимулов Федерального резерва будет недостаточно для борьбы с угрозой потери рабочих мест и сокращения зарплаты от вспышки коронавируса. По итогам дня DJIA упал на 12,92%, индекс S&P500 снизился на 11,98%, а NASDAQ потерял 12,32%.

Президент Дональд Трамп во второй половине дня обратился к американцам с призывом избегать собраний из 10 и более человек, что еще больше расстраивает рынки, которые потрясены отсутствием ясности относительно правительственных мер защиты американских предприятий, которым близки к закрытию из-за коронавируса.

Помимо снижения базовых ставок по федеральным фондам до диапазона 0-0,25%, ФРС США развернула пакет мер стимулирования, включая скупку казначейских облигаций на сумму в $700 млрд и ценных бумаг с ипотечным покрытием, а также понизив ставку, взимаемую банками за краткосрочные экстренные займы. Кроме этого, регулятор активизировал линии обмена ликвидностью с Банком Англии, ЕЦБ, Банком Японии, Швейцарским национальным банком и Банком Канады.

Действуя всего через три дня после запланированного заседания, ФРС США четко указала на повышенную обеспокоенность ликвидностью финансового рынка, что в итоге усилило панику среди инвесторов. 

Стоит отметить, что глава Международного валютного фонда заявила в понедельник, что организация готова мобилизовать свой кредитный потенциал в размере $1 трлн., чтобы помочь странам уменьшить последствия пандемии коронавируса, включая предоставление займов на сумму $50 млрд развитым и развивающимся странам. 

Российский рынок

Российские индексы в понедельник продолжили свою негативную динамику, на фоне существенного падения нефтяных котировок. В результате ММВБ снизился на 2,1% до 2266,9 пункта, а индекс РТС  потерял 2,5% до уровня в 966,93 пункта.

Стоимость нефти марки Brent в начале недели упала на 11,2% до $30,05 за баррель. Усиление вспышки коронавируса во всем мире беспокоит инвесторов, поскольку меры правительства по сдерживанию распространения китайского вируса вызовут глобальную рецессию. Кроме этого, Saudi Aramco подтвердила планы по увеличению производства до рекордных уровней, чтобы увеличить свою долю на мировом рынке.  Стоит отметить, что техническая встреча ОПЕК и стран, не входящих в картель, запланированная на среду в Вене, была отменена, поскольку попытки посредничества между Саудовской Аравией и Россией не увенчались успехом.

Цены на золото в понедельник снизились несмотря на то, что этот металл выступает в качестве актива-убежища. Апрельские фьючерсы на золото на COMEX снизились примерно на 2% до $1486,5 за тройскую унцию. Смягчение денежно-кредитной политики и продолжающееся падение на фондовых биржах обычно является позитивным фактором для роста стоимости драгоценного металла. Однако цены на золото последнее время снижаются, поскольку инвесторы, использующие заемные средства, массово закрывают свои позиции.

Ключевые события дня:

  • — Публикация финансовой отчетности «Энел Россия» по МСФО за 2019 год;
  • — Уровень безработицы в Великобритании за январь (консенсус  3,8%);
  • — Индекс настроений в деловой среде Германии от института ZEW за март (консенсус -29,7);
  • — Экономический саммит  Евросоюза;
  • — Изменение объема розничной торговли в США за февраль (консенсус 0,2% м/м);

Автор: Игорь Арнаутов

Текущий материал и содержащиеся в нем сведения предназначены исключительно для клиентов ООО «Кастодиан», носят исключительно информативный характер и не могут рассматриваться ни как приглашение или побуждение сделать оферту, ни как просьба купить, или продать ценные бумаги/другие финансовые инструменты, либо осуществлять какую-либо иную инвестиционную деятельность. Представленная информация подготовлена на основе источников, которые, по мнению автора данного аналитического обзора, являются надежными, но при этом отражает исключительно мнение автора относительно анализируемых объектов. Несмотря на то, что настоящий̆ обзор был составлен с максимально возможной̆ тщательностью, ни его автор, ни ООО «Кастодиан» не заявляют и не гарантируют ни прямо, ни косвенно его точность и полноту. Любая информация и любые суждения, приведенные в данном материале, являются суждениями на момент публикации настоящего аналитического обзора и могут быть изменены без предупреждения. Ни ООО «Кастодиан», ни его сотрудники не несут ответственности за какие-либо потери, возникшие в результате использования настоящего материала либо в какой-либо иной̆ связи с ним. Копирование, воспроизводство и/или распространение настоящего материала, частично или полностью, без письменного разрешения ООО Кастодиан» категорически запрещено.

Наши эксперты всегда готовы
проконсультировать вас